Een zeldzame bank op de Russische markt, vooral uit de top 10 van de grootste bedragen aan huishoudelijke deposito's, staat klaar om de deposant een tarief van meer dan 8% per jaar te bieden. Er zijn geen redenen om een ​​stijging van de rente op deposito's in roebel of vreemde valuta te verwachten. Integendeel, hun verdere geleidelijke achteruitgang zal plaatsvinden.

De reden hiervoor is niet alleen dat de beleidsrente van de Centrale Bank in december 2017 is gedaald tot 7,75%. De bancaire sector is verzadigd: de ontwikkeling van de kredietsector blijft achter bij de groei van de passivaportefeuille. Daarom vertragen banken, die niet bepaald behoefte hebben aan meer liquiditeit, de groei van hun depositoportefeuilles.

Veel mensen houden hun spaargeld nog steeds bij banken, omdat ze gewend zijn aan dit eenvoudige financiële instrument en vertrouwen hebben in het depositogarantiestelsel van de staat. Maar steeds meer mensen zoeken een alternatief voor deposito's. Laten we eens kijken naar enkele van deze alternatieven en hun kenmerken schetsen.

Structurele producten: zorg voor uw keuzes

Beleggingsmaatschappijen vergelijken gestructureerde producten graag met bankdeposito's. De conclusies van dergelijke vergelijkingen blijken natuurlijk altijd in het voordeel van de eerste te zijn. De voordelen van gestructureerde producten worden vaak genoemd als:

• hogere rentetarieven;
• gemak in termen van timing en interesse;
• Investeren en investeringen vergeten.

Maar zodra een belegger naar de details en eventuele tekortkomingen informeert, wordt het beeld minder rooskleurig. In tegenstelling tot deposito's zijn gestructureerde producten niet onderworpen aan een staatsverzekering, houden ze risico's in en brengen ze verplichte betaling van inkomstenbelasting met zich mee uit rente-inkomsten.

Als u nog nooit in iets anders dan deposito's heeft belegd, maar serieus overweegt om een ​​gestructureerd product uit te geven, kies dan voor uw eigen gemoedsrust eerst het product dat 100% kapitaalbescherming biedt en een korte geldigheidsduur heeft. tot zes maanden. Meestal zijn de rentetarieven op dergelijke producten 4-6% hoger dan op deposito's, maar voor velen is het al veel aantrekkelijker.

Gestructureerde producten zijn zo ontworpen dat het niet de beleggingsmaatschappij zelf is die de belegger winst oplevert, maar de onderliggende activa - die emittenten (of marktactiva zoals olie, goud) waarop het product actief is. De beleggingsmaatschappij vervult de rol van verkoper van verplichtingen en stelt de voorwaarden vast waaronder de belegger een of ander inkomensniveau zal ontvangen. Beslis dus bij het kiezen van een gestructureerd product eerst de kwestie van vertrouwen in de onderliggende waarde.

Obligaties en obligatiefondsen: een goed moment om te beleggen

We hebben het over zowel federale leningsobligaties als bedrijfsobligaties. De eerste zijn minder winstgevend: 7-8,5% per jaar, maar betrouwbaarder. Dit laatste kan oplopen tot 13-14% per jaar, maar het risico van wanbetaling op de meest winstgevende effecten zet aan tot nadenken.

Tijdens perioden van dalende depositorente stijgt de waarde van obligaties. Daarom hebben obligatiehouders momenteel in Rusland extra inkomsten - een stijging van de waarde van hun effecten. Deze periode is niet permanent en zal vroeg of laat worden vervangen door de volgende, waarin de waarde van obligaties begint te dalen.

Over het algemeen zijn obligaties altijd een goed alternatief geweest voor bankdeposito's. U kunt er op verschillende manieren in beleggen:

• een portefeuille vormen door contact op te nemen met een makelaar;
• aandelen van obligatiefondsen kopen.

De eerste optie is goedkoper, maar houd er rekening mee dat er in de berekeningen nog steeds een bank- of makelaarscommissie zal zijn voor het kopen en verkopen van obligaties.

Een bijkomend voordeel van obligaties is een vrijstelling voor de betaling van de personenbelasting. De inkomsten uit bedrijfsobligaties van Russische emittenten zijn volledig vrijgesteld van belasting als de effecten zijn uitgegeven na 01.01.2017 en een rendement hebben dat niet hoger is dan de beleidsrente van de Centrale Bank + 5%.

Hoogdividendaandelen: toevoegen aan portefeuille

Te midden van dalende depositorente in 2017 hebben veel Russische bedrijven dividenden op hun aandelen verhoogd. Houders van effecten zoals MGTS, Rosseti, Tatneft, Mostotrest, Severstal en anderen ontvingen een dividendrendement van 13 tot 16,5%. Ook de verwachte dividendrendementen voor 2018 op de aandelen van veel binnenlandse bedrijven zijn dubbele cijfers. Onder de veelbelovende dividenden noemen analisten de aandelen van Lukoil, MTS, Norilsk Nickel, Mechel, Bashneft. Voor de laatste wordt de opbrengst verwacht in een breed bereik van 12 tot 25%.

Maar de verleidelijke cijfers zouden de belegger van gisteren niet het hoofd moeten bieden en onmiddellijk de roebeldeposito's moeten opgeven en aandelen van bedrijven moeten kopen met al het gratis geld, zelfs als het blue chips zijn. Aandelen zijn een risicovolle onderneming en aandelen op de Russische markt zijn ook onvoorspelbaar. Als u op zoek bent naar een waardig alternatief voor een bankdeposito en tegelijkertijd besluit aandeelhouder te worden, maak dan een portefeuille van verschillende activa. Het kan een reeks "aandelen + obligaties + aandelen" of "aandelen + gestructureerd beschermend product" zijn. Diversificatie heeft nog geen enkele particuliere investeerder geschaad, maar heeft integendeel velen gered van grote financiële verliezen.

Een bankdeposito is de veiligste manier om uw spaargeld te behouden. Maar ook de meest onrendabele: rente op deposito's overlapt zelden met inflatie.

Welke beleggingsinstrumenten, naast deposito's, zijn beschikbaar voor Russen, hoe winstgevend en riskant zijn ze? Samen met financiële experts ontdekte ik AiF.ru.

Munteenheid

Het meest betaalbare alternatief voor een bankdeposito is het kopen van vreemde valuta.

Het belangrijkste voordeel van beleggen in vreemde valuta is dat het spaargeld beschermt tegen de waardevermindering van de roebel.

“De voordelen van een dergelijke oplossing kunnen liggen in het feit dat als je op vakantie gaat naar het buitenland, waar er een mogelijkheid is om met dit soort valuta te betalen, je het niet op het laatste moment tegen een prijs hoeft te kopen dat is vandaag niet duidelijk.

Bovendien is contant geld tegenwoordig absoluut beschikbaar, er is geen opwinding en de nieuwe regels voor kopen en verkopen hadden geen invloed op vraag of aanbod, "zegt Ivan Solovyov, professor aan de afdeling belasting- en financieel recht aan de financiële universiteit onder de regering van de Russische Federatie.

Houd er echter rekening mee dat als de belangrijkste inkomsten en uitgaven in roebels zijn, het niet de moeite waard is om alle besparingen om te zetten in dollars of euro's. Anders bestaat het risico dat, als er een dringende behoefte aan roebels is, een deel van het geld verloren gaat door het verschil in tarieven en commissies.

Zoals elk financieel actief, heeft de valuta risico's van ongunstige veranderingen in de wisselkoers, daarom moet u, om geld te verdienen aan schommelingen in de wisselkoers, zeer goed thuis zijn in de economie en het monetaire beleid van centrale banken, experts waarschuwen. Ook wordt de verandering in de wisselkoers beïnvloed door de olieprijzen, dus u kunt uw vermogen het beste gewoon gedeeltelijk in roebels, gedeeltelijk in valuta's houden, en dan bent u uw spaargeld zeker niet kwijt.

"Volgens de beschikbare analytische informatie zorgden besparingen in contanten in dollars en euro's in februari voor verliezen voor hun eigenaren op het niveau van 2-2,5 procent, dus het enige risico van een dergelijke investering is een verdere versterking van de roebel", voegt Solovyov toe.

Naast het kopen van dollars en euro's bij banken of wisselkantoren, kunt u valuta kopen met behulp van beursvennootschappen: zij geven een particulier toegang tot de valutamarkt, waardoor u valutatransacties kunt doen op de wissel tarief zonder uw huis te verlaten. De commissie van de makelaar en de uitwisseling zal minder zijn dan die welke de wisselaars "opwinden".

"Het is belangrijk om te onthouden dat het bij het openen van een rekening in vreemde valuta absoluut noodzakelijk is om het tarief "valutaconversie" te selecteren om de makelaarscommissie aanzienlijk te verlagen. Er wordt één rekening geopend, omdat deze universeel is voor alle drie de valuta's (roebel, dollar en euro). Verder wordt een rekening geopend bij een bank, die beter is aangesloten bij een beursvennootschap, dit zal de tijd en commissies voor de overdracht verminderen. De rekening moet zijn voor betalingen in dollars, euro's en roebels. U geeft een debetkaart uit, maakt verbinding met internetbankieren en draagt ​​uw rekeninggegevens over aan een makelaardij. Nu alles klaar is voor valutaconversie, kunt u geld overmaken van uw bankrekening naar uw valutarekening bij een beursvennootschap door een aanvraag voor valutaconversie in te dienen. Het is de moeite waard om te weten dat het minimumbedrag voor conversie 1000 USD is. Dat wil zeggen, en moet altijd een veelvoud van $ 1000 zijn. Dat wil zeggen, verander $ 1120. Dat wil zeggen, het zal niet werken, "- prompts Ilya Buturlin, docent aan de Financiële Universiteit.

Onroerend goed

Een andere betaalbare manier om spaargeld te investeren, is door onroerend goed te kopen. Toegegeven, om dit besluit in de praktijk te vertalen, is een aanzienlijk bedrag nodig.

Momenteel stagneert de woningmarkt: het aanbod primeert op de vraag, waardoor de prijzen van appartementen merkbaar zijn gedaald. Is het de moeite waard om nu in meters te investeren?

Investeren in onroerend goed is goed als de economie floreert, zegt FINAM Group-analist Bogdan Zvarich... Volgens hem kunnen de appartementsprijzen tijdens de crisis een zelfverzekerde negatieve dynamiek blijven vertonen. Bovendien mag de belegger geen kopers hebben om het eerder gekochte appartement te verkopen.

“De belangrijkste nadelen van dit soort investeringen zijn de lage liquiditeit van het actief - als u het gekochte onroerend goed snel wilt verkopen, moet u mogelijk een appartement verkopen met een korting op de marktprijzen en een hoge instapdrempel - u kunt niet kopen een appartement met 100.000 roebel in je handen. Tegelijkertijd kan dit bedrag veilig en probleemloos in aandelen of valuta worden belegd', zegt Zvarich.

Ivan Solovyov is het met hem eens. “In de nabije toekomst zou ik vastgoedobjecten niet als een investering zien, en zeker niet als een langetermijninvestering. Daarnaast is het noodzakelijk om bij de verkoop rekening te houden met de nieuwe fiscale procedure voor woningen. Sinds 1 januari 2016 zijn de grondslagen voor de berekening van de personenbelasting bij de verkoop van onroerend goed gewijzigd: de periode van eigendom van onbelaste onroerende zaken is verlengd van drie naar vijf jaar. Er is ook een geleidelijke overgang naar het betalen van onroerende voorheffing op basis van de kadastrale waarde van het object”, benadrukt de deskundige.

Als de aankoop van onroerend goed echter geen investering is, dat wil zeggen, een appartement of een huis wordt voor uzelf gekocht, dan is dit het moment voor deze beslissing - de prijzen zijn onderaan en verkopers zijn klaar voor kortingen.

Effecten

Als alles min of meer duidelijk is met de aankoop van onroerend goed en dollars, dan is de aandelenmarkt in de regel voor een gewoon persoon een donker bos. Deze markt wordt gekenmerkt door hoge risico's, vooral voor degenen die niet bekend zijn met de regels en eigenaardigheden. Maar de mogelijkheden zijn evenredig aan de risico's.

Aandelen zijn een van de meest populaire instrumenten onder beleggers over de hele wereld. Op de beurs genoteerde aandelen hebben de noteringsprocedure doorlopen (toelating tot de handel op de beurs vanwege naleving van rapportagevereisten, aandeelhouders, enz.).

Het belangrijkste voordeel van beleggen in aandelen is hun groei en de winst die de belegger mogelijk kan ontvangen. “In 2015 bedroeg het roebelrendement van dollardeposito’s bijvoorbeeld ongeveer 38%. Tegelijkertijd lieten de aandelen van Akron en Mechel een stijging zien van meer dan 100%. Zelfs de liquide aandelen van Sberbank groeiden vorig jaar met 74%, wat veel hoger is dan de winstgevendheid van het omzetten van roebels in vreemde valuta en het openen van een deposito in vreemde valuta”, geeft Bogdan Zvarich voorbeelden.

De grootste moeilijkheid bij het beleggen in aandelen is de keuze van een specifieke emittent, voegt de expert eraan toe. “Ja, je kunt een zeer goede winstgevendheid behalen, soms vele malen hoger dan de storting of de groei van vreemde valuta. Maar hiervoor moet je het juiste bedrijf kiezen. Om dit te doen, moet je de markt constant in de gaten houden en een bepaalde beleggingservaring hebben, waardoor je de "juiste" aandelen kunt selecteren en er geld aan kunt verdienen, "zegt hij.

Voor het kopen van aandelen volstaat het om één keer een rekening te openen bij een beursvennootschap, waarna transacties worden gedaan in een speciale terminal en geld wordt gestort en opgenomen door bestellingen via internet door te geven.

Volgens Buturlin is het, gezien de specifieke kenmerken van de Russische aandelenmarkt, belangrijk om rekening te houden met de volgende factoren die van invloed zijn op de winstgevendheid:

• of de bestuurders en leden van de raad van bestuur van de vennootschap aandelen bezitten (in de regel zijn bestuurders die aandelen van hun eigen vennootschap bezitten geïnteresseerd in het uitkeren van dividend);
• de invloed van de wisselkoers op de inkomensstijging; tijdens de periode van valutadevaluatie groeien de aandelen van het exporterende bedrijf;
• reële activa op de balans van het bedrijf en de maatschappelijke verantwoordelijkheid van het bedrijf (bedrijven die onroerend goed, unieke technologieën en andere waardevolle activa bezitten, zijn in de regel aantrekkelijker voor investeerders, en bedrijven met grote sociale bijdragen betalen minder snel hoge dividenden ).

Metalen activa

Tijdens perioden van instabiliteit op de financiële markten is er een groeiende belangstelling voor beleggen in edelmetalen. Hun waarde veranderde lange tijd niet, wat leidde tot enige afkoeling van de interesse van beleggers. Echter, met het vooruitzicht van enige verlaging van de prijs van de dollar, richten beleggers hun blik op goud en zilver. Zo leverden investeringen in goud in februari van dit jaar bijna 8% winst op.

“Beleggingen in goud in natura, of het nu gaat om investeringsmunten, edelmetaal of juwelen, kunnen niet concurreren met wisseltransacties in futures en opties op edele metalen vanwege de aanzienlijke bijbehorende kosten. Toch zien de operaties met dit instrument er op korte termijn erg aantrekkelijk uit. Goud werd voor de tweede maand op rij de meest winstgevende investering. Als in januari het inkomen van de belegger in dit edelmetaal in roebels 7,2% bedroeg, dan in februari - al 7,7%. In dollars steeg de goudprijs nog meer: ​​met 9,3% tot 1220 dollar per ounce', zegt Zvarich.

In de nabije toekomst zal de volatiliteit op de wereldmarkten aanhouden, wat betekent dat de belangstelling voor goud als belangrijkste beschermingsmiddel zal blijven bestaan, zijn experts overtuigd. Het risico bestaat echter dat als de Fed de rente verhoogt, goud weer in prijs daalt, dus het is de moeite waard om voor de lange termijn - minstens twee jaar - in goud te investeren en dan, hoogstwaarschijnlijk, om spaargeld te beschermen tegen inflatie, merkt Buturlin op.

Er zijn verschillende manieren om in edelmetalen te beleggen:

• open een onpersoonlijke metaalrekening (OMS),
• fysiek metaal verwerven (munten of ingots),
• effecten van gespecialiseerde fondsen (ETF's) kopen (dergelijke fondsen worden verhandeld op westerse markten, hun prijs hangt af van de waarde van het edelmetaal en ze hebben geen vervaldatum),
• beleggen via derivaten (futures, opties).

“In het laatste geval is de investering beperkt tot de looptijd van het contract voor het afgeleide financiële instrument. Net als bij andere financiële instrumenten, moet u weten dat er een risico bestaat op dalende prijzen voor metalen, wat betekent dat een belegger die in metalen investeert, vooraf moet bepalen hoeveel risico hij bereid is te dragen in geval van een ongunstige prijs verandert', vat Buturlin samen.

De lage rente op deposito's dwong burgers om alternatieve opties te zoeken om hun spaargeld met een laag risico te beleggen. Welke opties vind je op de beurs?

Traditioneel is een bankdeposito de meest betrouwbare vorm van sparen. Het is nauwelijks in staat de inflatie in te halen, het is op zijn minst in staat de koopkracht van spaargelden te behouden, en het risico van intrekking van een bankvergunning wordt gecompenseerd door de aanwezigheid van een verzekeringssysteem dat wordt vertegenwoordigd door de DIA.

In de context van een trend naar een verlaging van de beleidsrente wordt het echter steeds minder winstgevend om geld onder een lage rente te houden, zij het vrijwel risicovrij. Het is niet verwonderlijk dat de Centrale Bank en professionele deelnemers de afgelopen jaren een gestage toename van de publieke belangstelling voor de obligatiemarkt hebben gezien - zowel overheidspapier (alle soorten OFZ) als bedrijfsobligaties.

Om af te stappen van deposito's, hebt u een eenvoudig en betrouwbaar financieel instrument nodig, dat geschikt is voor de instrumenten die worden aangeboden door de grootste binnenlandse banken (Sberbank, VTB24 en anderen), evenals voor op de beurs geplaatste federale leningobligaties.

« Veel spaarders van gisteren kiezen voor OFZ, aangezien het een begrijpelijk instrument is dat er momenteel aantrekkelijker uitziet dan deposito's, zowel wat betreft winstgevendheid als risico's. De verwaarloosbare kans dat een emittent in gebreke blijft en de mogelijkheid om het financiële resultaat tot de vervaldag te berekenen, maakt OFZ tot een van de meest aantrekkelijke instrumenten op de effectenmarkt voor particuliere beleggers”, legt Alexander Bakhtin, beleggingsstrateeg bij BCS Premier, uit.

Bijvoorbeeld op obligaties van het Ministerie van Financiën OFZ-PD [met constante couponrente - red.] Met een looptijd in 2021 kun je nu rekenen op een rendement tot einde looptijd van 7,9-8,1%. “Langere obligaties in de huidige omgeving hebben een hoog risico, aangezien het waarschijnlijk is dat in november sancties worden opgelegd aan nieuwe staatsschulden. Als er geen verzwaring van sancties is, kan OFZ-PD met een looptijd in 2021 al zo'n 12-15% op de horizon van een jaar brengen', zegt Valery Bezuglov, analist bij Freedom Finance.

Bakhtin stelt voor om de winstgevendheid van investeringen te maximaliseren door OFZ te kopen waarvoor, onder eenvoudige voorwaarden, naast inkomsten uit staatsobligaties, jaarlijks tot 52 duizend roebel in de vorm van een belastingaftrek kan worden ontvangen (IIA van de eerste soort).

“Je kunt ook obligaties kopen van de grootste emittenten waarvan de betrouwbaarheid buiten twijfel staat - het is moeilijk voor te stellen dat de staat het financiële faillissement van bijvoorbeeld Gazprom, Rosneft of Sberbank zal toestaan. En in het algemeen, als u bijvoorbeeld Sberbank of Gazprombank vertrouwt, zou het dan niet logischer zijn om hun eigen obligaties te kopen in plaats van een deposito en een paar procentpunten extra winstgevendheid te verdienen? Als er dringend geld nodig is, kunnen de obligaties op elk moment worden verkocht', schrijft Alexey Kovalev, analist bij Finam Group.

De expert waarschuwt dat als je geld nodig hebt van een klassieke storting (voor degenen waar gedeeltelijke opname mogelijk is en de rentetarieven lager zijn), deze moet worden gesloten, omdat je bijna alle opgebouwde rente-inkomsten hebt verloren. In het geval van obligaties kan slechts een deel van de portefeuille worden verkocht en kunnen de opgebouwde couponinkomsten worden behouden.

Valutadeposito's versus euro-obligaties

Als u op zoek bent naar valutarendement, dan kunt u voor deposito's in vreemde valuta rekenen op een koers in de regio 2,5-3% voor dollars en 1-2% voor euro's Met het oog op de aankondiging van nieuwe anti-Russische sancties neemt echter het risico toe dat deposito's in vreemde valuta worden omgewisseld in roebels. Dit onderwerp werd herhaaldelijk in de media aan de orde gesteld met het hoofd van VTB, Andrei Kostin. En hoewel de voorzitter van de Centrale Bank Elvira Nabiullina een soortgelijk idee heeft, mag dit scenario niet worden genegeerd.

Is er een alternatief voor deposito's in vreemde valuta, maar dan op de aandelenmarkt? “Bij valuta-instrumenten is de situatie ongeveer hetzelfde: het rendement op obligaties is ongeveer twee procentpunten hoger dan het rendement op deposito's. Zo werden in augustus Russische staatsobligaties in dollars verhandeld met een rendement tot einde looptijd van meer dan 4%, terwijl het rendement van de hoogst gewaardeerde binnenlandse bank-euro-obligaties tussen de 5-6% per jaar lag. En dit ondanks het feit dat de tarieven op dollardeposito's bij Russische banken op het niveau van 2% per jaar lagen', zegt Kovalev.

“Bij valuta-instrumenten is het de moeite waard om aandacht te besteden aan emittenten van bedrijven met de hoogste kredietrating, die overeenkomt met de soevereine (BBB-). Deze omvatten Gazprom-euro-obligaties met vervaldatum in 2022 met een rendement tot einde looptijd van 5%, Gazpromneft met vervaldatum in 2022 en 5,1% rendement tot einde looptijd, en korte obligaties van de Russische Spoorwegen met vervaldatum in 2020 met een rendement tot einde looptijd van 4%. Het is raadzaam om deze uitgiften te kopen als u klaar bent om tot de volwassenheid te gaan zitten. Bovendien moet men met de normalisatie van externe omstandigheden ook rekenen op de groei van het lichaam, wat de winstgevendheid van investeringen zal vergroten ”, adviseert Bezuglov.

Bankdeposito's zijn de meest populaire manier om geld te beleggen en op te bouwen onder Russen. Deze methode is eenvoudig, begrijpelijk en algemeen beschikbaar voor het publiek. Voldoen bankdeposito's echter altijd aan de verwachtingen van deposanten? Zijn er alternatieve instrumenten die deposito's betrouwbaar en effectief kunnen vervangen? Laten we eerst eens kijken naar de bestaande nadelen en voordelen van contante stortingen.

Voordelen van deposito's

De belangrijkste voordelen van bankdeposito's zijn de volgende:

• vooraf overeengekomen winstgevendheid;
• hoge liquiditeit, het vermogen om het deposito te sluiten en het geïnvesteerde geld op elk moment op te nemen;
• een garantie voor de veiligheid van de geïnvesteerde fondsen binnen het wettelijk vastgestelde bedrag (op dit moment is dit bedrag 1,4 miljoen roebel).

Deze eigenschappen van deposito's zijn erg handig voor het uitvoeren van functies zoals geld sparen, accumuleren voor grote aankopen (die in de toekomst zullen worden gedaan), voor het uitvoeren van primaire accumulatie met als doel verder te beleggen in andere financiële instrumenten.

Bankdeposito's worden ook gebruikt door risicovolle beleggers om beleggingsportefeuilles op te bouwen.

Nadelen van deposito's

De grootste en meest betrouwbare Russische banken trekken tegenwoordig fondsen van de bevolking aan voor een periode van ongeveer 2-3 jaar, en het jaarlijkse tarief is 9-10% in roebel, 3-4% in euro en 3-5% in dollars. Het is gemakkelijk in te zien dat de winstgevendheid van roebelstortingen niet eens de werkelijke waarde in de Russische Federatie dekt.

De rentetarieven op deposito's in vreemde valuta zijn behoorlijk aantrekkelijk in vergelijking met grote banken in de EU en de VS. Het is waar dat dit de kwestie van politieke risico's doet rijzen.

Het heeft alleen zin om uw geld bij westerse banken te plaatsen als u uw geïnvesteerde geld wilt sparen. Grote en betrouwbare Amerikaanse en Europese banken zoals Deutsche Bank, HSBC, Citibank, Credit Suisse of Bank of America bieden u gemiddeld tweejarige deposito's aan met een zeer laag rendement van 0,15-2,0% per jaar.

Houd er rekening mee dat het over het algemeen niet erg handig is om een ​​bankdeposito te gebruiken voor conservatieve investeringen (bijvoorbeeld om te sparen voor de aankoop van onroerend goed of het onderwijzen van een kind). Het is immers niet bekend welke voorwaarden de bank zal bieden na het verstrijken van de looptijd van het lopende deposito. En wat zal de winstgevendheid zijn over 2 of 3 jaar.

Alternatief voor bankdeposito's

Overweeg de belangrijkste alternatieven voor bankdeposito's zoals obligaties en ETF's in termen van het aanhouden van effecten tot einde looptijd. In dit geval zijn het instrumenten met een vooraf bepaald bedrag aan laatste betaling en kunnen ze een echt alternatief worden voor bankdeposito's.

1. Obligaties

Obligaties zijn effecten met een vaste waarde. Dit is erg handig omdat u in eerste instantie weet hoeveel u krijgt als de obligatie wordt afgelost (mits u deze aanhoudt tot de vervaldag). Dit bedrag wordt gewoonlijk de nominale prijs van de obligatie genoemd.

Het kopen van obligaties op zich is geen gemakkelijke procedure. U moet de exacte looptijd van obligaties weten, let op hun kredietwaardigheid. Vaak zijn de meest aantrekkelijke obligaties alleen beschikbaar voor gekwalificeerde beleggers. In dit geval worden ze in grote partijen verkocht voor tientallen of duizenden dollars. Zo worden Gazprom-obligaties die in 2020 vervallen, vandaag verkocht in loten van 100.000 dollar. Daarom is deze tool ontoegankelijk voor een breed scala aan potentiële investeerders.

2. Obligatiefondsen ETF met vervaldatum

Door een ETF-beleggingsportefeuille van obligaties met verschillende looptijden te vormen, kunt u een zeer stabiele en voorspelbare cashflow krijgen in termen van waarde. Als u van plan bent om de opleiding van uw kind aan een prestigieuze universiteit te betalen, moet u 4-5 jaar regelmatig betalen. Door obligatie-ETF's met opeenvolgende looptijden te gebruiken, kunt u een portefeuille creëren die ononderbroken financiering biedt gedurende een vooraf bepaald tijdsbestek.

Laten we een voorbeeld geven van zo'n portfolio. U kunt een portefeuille van ETF-obligaties creëren die vervallen in 2017 (rendement 6,09%), 2018 (6,57%), 2019 (6,69%), 2020. (6,59%). In dit geval bent u verzekerd van een stabiele financiële stroom voor een periode van 5 jaar.

Het is belangrijk om hier te benadrukken dat we het hebben over ETF's met vaste looptijden. Ze verschillen juist van andere obligatiefondsen door het bestaan ​​van een dergelijke termijn (die gewone fondsen niet hebben).

Op dezelfde manier kunt u portefeuilles maken voor besparingen voor de aankoop van een huis, appartement, enz.

Elke belegger heeft de mogelijkheid om persoonlijk de optimale fondsen, obligaties of ETF's te selecteren met de daaropvolgende vorming van een portefeuille. Hiervoor kunt u een aantal gespecialiseerde sites gebruiken, bijvoorbeeld www.morningstar.co.uk, etfdb.com, finance.yahoo.com, enz.